Mikä on tase? Selitys, komponentit ja esimerkit

tase tarkoitetaan tilinpäätöstä, jossa esitetään yrityksen varat, velat ja oma pääoma tiettynä ajankohtana. Taseet muodostavat perustan sijoittajien tuottoprosenttien laskemiselle ja yrityksen pääomarakenteen arvioinnille.

Lyhyesti sanottuna tase on tilinpäätös, joka antaa tilannekuvan siitä, mitä yritys omistaa ja mitä se on velkaa sekä osakkeenomistajien sijoittaman pääoman määrästä. Tase voidaan käyttää muiden tärkeiden tilinpäätöstietojen kanssa perusanalyysin tekemiseen tai taloudellisten tunnuslukujen laskemiseen.

Keskeinen kohta

• Tase on tilinpäätös, jossa esitetään yrityksen varat, velat ja oma pääoma.
• Tase on yksi kolmesta keskeisestä tilinpäätöksestä, joita käytetään yrityksen arvioinnissa.
• Se tarjoaa tilannekuvan yrityksen taloudesta (mitä se omistaa ja mitä se on velkaa) julkaisupäivänä.
• Tase noudattaa yhtälöä, jossa varat vastaavat velkojen ja oman pääoman summaa.
• Fundamental-analyytikot käyttävät tasetta taloudellisten tunnuslukujen laskemiseen.

Miten taseet toimivat?

Tase on tilinpäätös, joka antaa yleiskuvan yrityksen varoista, veloista ja omasta pääomasta tiettynä ajankohtana. Se auttaa antamaan tilannekuvan yrityksen taloudellisesta asemasta, ja se on tärkeä väline sijoittajille, velkojille ja muille sidosryhmille.

Taseen vasemmalla puolella on luettelo yrityksen kaikista varoista, kuten käteisvaroista, sijoituksista, kiinteistöistä ja laitteista. Varat on lueteltu niiden likviditeetin mukaisessa järjestyksessä, ja käteisvarat ovat likvidein omaisuuserä ylimpänä.

Taseen oikealla puolella on luettelo yrityksen veloista, kuten lainoista, veloista ja veroveloista. Nämä velat on myös lueteltu maturiteettijärjestyksessä siten, että lyhytaikaiset velat ovat ylimpänä ja pitkäaikaiset velat alimpana.

Yrityksen varojen ja velkojen erotusta kutsutaan yrityksen omaksi pääomaksi tai nettovarallisuudeksi. Tämä edustaa sitä osaa yrityksen arvosta, joka on sen osakkeenomistajien omistuksessa.

Yleisesti ottaen terveen taseen varojen pitäisi olla suuremmat kuin velkojen, mikä osoittaa, että yrityksellä on tarvittavat resurssit täyttää velvoitteensa ja investoida kasvumahdollisuuksiin. Tase voi myös paljastaa tärkeitä kehityssuuntauksia ajan mittaan, kuten muutokset yrityksen velkaantuneisuusasteessa tai käteisvarojen määrässä.

Taseen osatekijät

Taseen pääkomponentit ovat:

• Varat: Nämä ovat resursseja, jotka yritys omistaa tai jotka ovat yrityksen hallinnassa ja joiden odotetaan tuottavan tulevaisuudessa taloudellista hyötyä. Varat voidaan jakaa kahteen ryhmään: vaihto-omaisuus (kuten käteisvarat, myyntisaamiset ja vaihto-omaisuus) ja pitkäaikainen varallisuus (kuten aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet).
• Velat: Ne ovat velvoitteita, jotka yritys on velkaa muille ja jotka on maksettava tulevaisuudessa. Kuten varat, velat voidaan luokitella joko lyhytaikaisiin (kuten ostovelat, lyhytaikaiset lainat ja siirtovelat) tai pitkäaikaisiin (kuten joukkovelkakirjalainat ja pitkäaikaiset lainat).
• Oma pääoma: Tämä edustaa yrityksen varojen jäännösarvoa sen jälkeen, kun velat on vähennetty. Se sisältää osakkeenomistajien sijoittamat varat (osakepääoma), voittovarat (voitto, joka on sijoitettu uudelleen yritykseen) ja muut laajan tuloksen erät (kuten sijoitusten voitot tai tappiot).

Tase noudattaa kirjanpidollista yhtälöä: Varat = Velat + Oma pääoma. Tämä tarkoittaa sitä, että taseeseen merkittyjen varojen kokonaismäärän on oltava yhtä suuri kuin velkojen ja oman pääoman kokonaismäärä.

Taseen ulkoasu noudattaa yleensä vakiomuotoa, jossa varat on lueteltu vasemmalla puolella ja velat ja oma pääoma oikealla puolella. Kunkin luokan järjestys ja esitystapa voi hieman vaihdella riippuen yrityksen käyttämistä raportointivaatimuksista ja tilinpäätösstandardeista.

Taseen merkitys

Tase on tilinpäätös, jossa esitetään yrityksen taloudellinen asema tiettynä ajankohtana osoittamalla sen varat, velat ja oma pääoma. Tase on kriittinen tilinpäätös, joka antaa tärkeää tietoa yrityksen taloudellisesta tilasta ja on olennainen väline sijoittajille, velkojille ja johdolle. Seuraavassa on joitakin syitä, miksi tase on niin tärkeä:

• Vakavaraisuuden arviointi: Tase on erinomainen väline yrityksen vakavaraisuuden arvioimiseksi, jolla tarkoitetaan yrityksen kykyä täyttää taloudelliset velvoitteensa niiden erääntyessä. Yritys, jolla on enemmän velkoja kuin varoja, voi olla taloudellisissa vaikeuksissa ja konkurssin vaarassa.
• Maksuvalmiuden arviointi: Tase auttaa myös arvioimaan yrityksen maksuvalmiutta eli sen kykyä muuttaa varansa käteisvaroiksi lyhyen aikavälin rahoitusvelvoitteiden täyttämiseksi. Yritys, jolla on paljon likvidejä varoja, kuten käteisvaroja tai jälkimarkkinakelpoisia arvopapereita, pystyy paremmin täyttämään velvoitteensa kuin yritys, jolla on vähän likvidejä varoja.
• Taloudellisen suorituskyvyn mittaaminen: Vertailemalla eri ajanjaksojen taseita sijoittajat ja johto voivat arvioida yrityksen taloudellista suorituskykyä. Jos esimerkiksi yrityksen varat kasvavat velkoja nopeammin, se voi olla osoitus yrityksen vahvasta taloudellisesta suorituskyvystä.
• Sijoituspäätösten tekeminen: Sijoittajat voivat käyttää tasetta tehdessään tietoon perustuvia investointipäätöksiä. Analysoimalla yrityksen taloudellista tilaa sijoittajat voivat päättää, sijoittavatko he yrityksen osakkeisiin vai joukkovelkakirjoihin.
• Luoton saaminen: Myös lainanantajat käyttävät tasetta arvioidessaan yrityksen luottokelpoisuutta. Tarkastelemalla yrityksen varoja ja velkoja lainanantajat voivat arvioida riskiä, joka liittyy rahan lainaamiseen yritykselle.

Taseen rajoitukset

Vaikka tase on olennainen tilinpäätös, joka antaa hyödyllistä tietoa yrityksen taloudellisesta tilasta, sillä on joitakin rajoituksia. Seuraavassa on lueteltu joitakin taseen rajoituksia:

• Historialliset tiedot: Tase antaa tietoa yrityksen taloudellisesta asemasta tiettynä ajankohtana, mutta siitä ei käy ilmi, miten yritys on päässyt kyseiseen asemaan. Siksi se ei välttämättä anna tietoa yrityksen tämänhetkisestä taloudellisesta tilanteesta.
• Omaisuuserien arvostus: Tase antaa tilannekuvan yrityksen varoista, mutta se ei kerro näiden varojen todellista arvoa. Esimerkiksi joidenkin omaisuuserien, kuten aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden, arvo voi vaihdella ajan mittaan, eikä tase välttämättä anna tarkkaa kuvaa näistä muutoksista.
• Arviot ja harkinta: Taseen laatiminen edellyttää arvioita ja harkintaa, jotka eivät välttämättä pidä paikkaansa. Esimerkiksi joidenkin omaisuuserien, kuten liikearvon tai aineettomien hyödykkeiden, arvoa voi olla vaikea määrittää tarkasti, ja niihin voi liittyä harhaa tai virheitä.
• Rajallinen informaatio: Tase antaa vain rajoitetusti tietoa yrityksen toiminnasta, eikä siitä käy ilmi, miten yritys tuottaa tuloja tai miten tehokkaasti se käyttää resurssejaan.
• Rajoitettu vertailukelpoisuus: Yritykset saattavat käyttää erilaisia tilinpäätöksen laatimisperiaatteita ja -menetelmiä taseidensa laatimisessa, mikä voi vaikeuttaa eri yritysten taloudellisen aseman vertailua.

Kaiken kaikkiaan tase on tärkeä tilinpäätös, mutta sitä olisi käytettävä yhdessä muiden tilinpäätösten ja analyysimenetelmien kanssa, jotta yrityksen taloudellisesta tilasta saataisiin kattava käsitys.

Usein kysyttyjä kysymyksiä aiheesta mikä on tase